第四號僅一條，但嚴重侵害中國的領土主權：
所有中國沿岸港灣及島嶼，概不讓與或租與他國。
第五號最明顯不過地暴露了日本擴張的野心和胃口，共計七條：
(1)中國中央政府，須聘用有力之日本人，充當政治、財政、軍事等各方麵的顧問;
(2)日本在中國內地所設有的病院、寺院、學校等，中國一概允許其擁有土地所有權;
(3)日中合辦必要地方的警察，或在此等地方的警察官署中，聘用多數日本人，以改良中國警察機關;
(4)中國所需軍械的半數以上須由日本採辦，或在中國設立中日合辦的軍械廠，聘用日本技師，採買日本材料;
(5)將連接武昌與九江、南昌的鐵路，及南昌至杭州，南昌至潮州的各線鐵路建造權，讓與日本;
(6)福建省內籌辦鐵路、礦山，及整頓海口、船廠，如需外國資本，先向日本協議;
(7)日本人在中國有傳教之權。39
送“高帽”的學問 [四]
在聽完日置益對“二十一條”的陳述後，袁世凱並未動怒，而是以外交辭令告訴日本人，“中日兩國親善為我之夙望，但關於交涉事宜應由外交部主管辦理。當交曹次長帶回外交部，由外交總長與貴公使交涉。”在日使辭出後，袁將條約文本留下細讀。當晚，袁召集緊急會議，國務卿徐世昌、陸軍總長段祺瑞、秘書長梁士詒、政事堂左丞楊士琦、外長孫寶琦、次長曹汝霖等出席。次日至21日，又連續會議三天，詳議對策。袁在告知他們日本“覺書”(即二十一條)的大致內容後，指出日本“意在控製我國，不可輕視。至於覺書第五項竟以朝鮮看待我國，萬萬不可與他商議。”此後，他便與梁士詒等密商避重就輕的辦法40。對於“二十一條”，袁曾逐條批註，整個談判實即根據他的指示進行。
例如，對於第一條批稱：此本於前清中俄協定，東三省會議時已允繼續俄國未滿之年限，由日本展續滿期，今又要重新更定，但將來若能收回，對於年限沒有多大關係，此條不必爭論。對於承認(日本接收)德國利益問題，批稱：應雙方合議，何能由日本議定，由我承認?這是將來之事，不必先行商議，可從緩議。對於合辦礦業，批稱：可答應一二處，須照礦業條例辦理，愈少愈好，可留與國人自辦。對於建造鐵路，批稱：須與他國借款造路相同，鐵路行政權須由中國人自行管理，日本隻可允以管理借款之會計審核權，惟須斟酌慎重。對於開商埠，批稱：須用自開辦法，並應限製，免(得)日本人充斥而來，反客為主。對於漢冶萍礦廠，批稱：這是商辦公司，政府不能代謀。對沿海地區之讓與，批稱：荒唐、荒唐，領土怎能讓與第三國。對內地雜居，批稱：治外法權沒有收回之前，不能允與雜居。至於第五號，批稱：此項限製我國主權，簡直似以朝鮮視我，這種條件豈平等國所應提出，實堪痛恨，萬萬不可開議，切記切記。41
如果說袁世凱是梟雄，那麽他處理“二十一條”的手法，最能表現其梟雄本色。這是袁從政以來所遇到過的最大外交挑戰，他決計頂住，即使明裏頂不住，暗裏也要頂住。為此，他從四個方麵著手布置。
第一個方麵，是摸清日本的底牌，以確定外交談判的方針和對策。“二十一條”提出的次日下午，袁即交給總統府秘書曾彝進42一項任務，要他即刻拜訪總統府日籍法律顧問有賀長雄43，摸清日方此番的真正意圖何在，在得知有賀也不知道其中內幕後，即提供旅費一萬元，遣有賀赴日一行，利用他與日本政界元老鬆方侯爵44和山縣公爵45的關係，摸清日方的底牌。不久，有賀返回北京，向來接他的曾叔度透露了此事的原委和日本元老的態度。
下車見麵，我問他(有賀)消息怎樣?他一言不發，約我同到他的寓所詳談。到有賀秦老胡同的寓所後，他說：“這件事真相已明。我見了鬆方侯爵，哪裏知道，侯爵實不知其內容。如此大事，並未經過禦前會議，鬆方隻知道大隈要與中國解決懸案，不知其他。我乃將二十一條內容告之鬆方，並言日本公使直接向駐在國元首提出要求，有失國際間通行禮貌。鬆方說：‘大隈重信言大而誇，你快回華告訴袁世凱，滿洲係我帝國臣民以血肉性命向俄國人手裏奪過來的，應當予帝國以發展的機會。至於滿洲以外中國領土上的主權及一切，帝國毫無侵犯的意思。大隈的要求，是他大隈重信的要求，帝國臣民不見得都支持他的要求’”雲雲。有賀附言：“山縣公爵，我因保守秘密，怕招人耳目，故未往見”雲雲。
我將其言回報項城(即袁世凱)，項城喜雲：“得要領了，得要領了。滿洲以外的要求，當然半個字也不能答應他。就是滿洲，俄國所搶去的，他日本都拿去了，他還想要發展，你發展了，我卻癟了。”……
項城又派我一項很難的任務，在二十一條未發生以前，項城叫我聯絡日本浪人，即日本人有相當智識而懷才抑鬱者，揮金與交。數年之間，經我手推薦了若幹人。項城就選定了六七人，最高有每月給五百元者，至少者亦月給二百元。直言之，即我方收買的日本間諜。其事極密，除項城與我外，無第三人知之。項城說：“現在正當緊要關頭，你務必常跟他們聯絡，無論何種情報，是真是假，是虛是實，是大是小，都來報告我。並且你見了他們，應該說什麽話，也要斟酌。你預先來問我，我告訴你”雲雲。我擔負此項任務，即與彼等往來，竭力搜求日本公使館的內部情形，但毫無所得。我將我無能情形，回報項城，請求解除此項任務。項城說：“我所想要知道的，不專指日本使館內部情形，我要知道日本商民之動靜。例如最近來的日本人多，還是回國的日本人多，以及他們為什麽要來，為什麽要走。走時是否把家財一起賣盡，有一去不復返之勢。是否接到日本公使館或領事館的命令，勸他們回國”雲雲。46
袁世凱之所以要隨時了解日本僑民在華的動向，顯然也是為了摸清日方的底線，是虛聲恫嚇還是真的要訴諸武力，以此把握談判的分寸。對於有賀帶回的信息，袁也並不完全相信，隨後又派金邦平等二次前往日本拜訪鬆方，證實有賀所說確實後，才鬆了一口氣。此後袁即讓曾叔度前往有賀長雄處研究日本憲法，曾不願意去，認為這種時候研究什麽憲法，未免迂腐。袁告訴他：“我現在所想知道的，乃是外交真正決裂後，大隈應取何種態度，他能否奏請天皇即日派兵來中國。依日本憲法，天皇必須依他所請出兵呢?還是可以駁回不出兵呢?關鍵在此。你萬不可將此問題涉及“二十一條”，宜用旁敲側擊法，叫他就憲法論上解答問題47。”在得到有賀對“二十一條”交涉失敗後，就憲法而言日本八成不會因此出兵的分析後，袁指示在交涉中持強硬但不激怒對方的方針。由於探得了大隈內閣此次交涉的底細，袁的應對方略使得日方頗為被動，據中國駐日公使陸宗輿電告，“大隈內閣得袁氏復文，驚袁氏之膽大。而未經禦前會議，自己即提出此項要求，遭袁氏回敬一棒，狼狽萬狀。不得已上奏天皇，已開禦前會議”雲雲48。袁的摸底活動，顯然深合“知己知彼”的戰法，故中國雖處於劣勢，但在談判對手麵前起初並未落下風。
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所有中國沿岸港灣及島嶼，概不讓與或租與他國。
第五號最明顯不過地暴露了日本擴張的野心和胃口，共計七條：
(1)中國中央政府，須聘用有力之日本人，充當政治、財政、軍事等各方麵的顧問;
(2)日本在中國內地所設有的病院、寺院、學校等，中國一概允許其擁有土地所有權;
(3)日中合辦必要地方的警察，或在此等地方的警察官署中，聘用多數日本人，以改良中國警察機關;
(4)中國所需軍械的半數以上須由日本採辦，或在中國設立中日合辦的軍械廠，聘用日本技師，採買日本材料;
(5)將連接武昌與九江、南昌的鐵路，及南昌至杭州，南昌至潮州的各線鐵路建造權，讓與日本;
(6)福建省內籌辦鐵路、礦山，及整頓海口、船廠，如需外國資本，先向日本協議;
(7)日本人在中國有傳教之權。39
送“高帽”的學問 [四]
在聽完日置益對“二十一條”的陳述後，袁世凱並未動怒，而是以外交辭令告訴日本人，“中日兩國親善為我之夙望，但關於交涉事宜應由外交部主管辦理。當交曹次長帶回外交部，由外交總長與貴公使交涉。”在日使辭出後，袁將條約文本留下細讀。當晚，袁召集緊急會議，國務卿徐世昌、陸軍總長段祺瑞、秘書長梁士詒、政事堂左丞楊士琦、外長孫寶琦、次長曹汝霖等出席。次日至21日，又連續會議三天，詳議對策。袁在告知他們日本“覺書”(即二十一條)的大致內容後，指出日本“意在控製我國，不可輕視。至於覺書第五項竟以朝鮮看待我國，萬萬不可與他商議。”此後，他便與梁士詒等密商避重就輕的辦法40。對於“二十一條”，袁曾逐條批註，整個談判實即根據他的指示進行。
例如，對於第一條批稱：此本於前清中俄協定，東三省會議時已允繼續俄國未滿之年限，由日本展續滿期，今又要重新更定，但將來若能收回，對於年限沒有多大關係，此條不必爭論。對於承認(日本接收)德國利益問題，批稱：應雙方合議，何能由日本議定，由我承認?這是將來之事，不必先行商議，可從緩議。對於合辦礦業，批稱：可答應一二處，須照礦業條例辦理，愈少愈好，可留與國人自辦。對於建造鐵路，批稱：須與他國借款造路相同，鐵路行政權須由中國人自行管理，日本隻可允以管理借款之會計審核權，惟須斟酌慎重。對於開商埠，批稱：須用自開辦法，並應限製，免(得)日本人充斥而來，反客為主。對於漢冶萍礦廠，批稱：這是商辦公司，政府不能代謀。對沿海地區之讓與，批稱：荒唐、荒唐，領土怎能讓與第三國。對內地雜居，批稱：治外法權沒有收回之前，不能允與雜居。至於第五號，批稱：此項限製我國主權，簡直似以朝鮮視我，這種條件豈平等國所應提出，實堪痛恨，萬萬不可開議，切記切記。41
如果說袁世凱是梟雄，那麽他處理“二十一條”的手法，最能表現其梟雄本色。這是袁從政以來所遇到過的最大外交挑戰，他決計頂住，即使明裏頂不住，暗裏也要頂住。為此，他從四個方麵著手布置。
第一個方麵，是摸清日本的底牌，以確定外交談判的方針和對策。“二十一條”提出的次日下午，袁即交給總統府秘書曾彝進42一項任務，要他即刻拜訪總統府日籍法律顧問有賀長雄43，摸清日方此番的真正意圖何在，在得知有賀也不知道其中內幕後，即提供旅費一萬元，遣有賀赴日一行，利用他與日本政界元老鬆方侯爵44和山縣公爵45的關係，摸清日方的底牌。不久，有賀返回北京，向來接他的曾叔度透露了此事的原委和日本元老的態度。
下車見麵，我問他(有賀)消息怎樣?他一言不發，約我同到他的寓所詳談。到有賀秦老胡同的寓所後，他說：“這件事真相已明。我見了鬆方侯爵，哪裏知道，侯爵實不知其內容。如此大事，並未經過禦前會議，鬆方隻知道大隈要與中國解決懸案，不知其他。我乃將二十一條內容告之鬆方，並言日本公使直接向駐在國元首提出要求，有失國際間通行禮貌。鬆方說：‘大隈重信言大而誇，你快回華告訴袁世凱，滿洲係我帝國臣民以血肉性命向俄國人手裏奪過來的，應當予帝國以發展的機會。至於滿洲以外中國領土上的主權及一切，帝國毫無侵犯的意思。大隈的要求，是他大隈重信的要求，帝國臣民不見得都支持他的要求’”雲雲。有賀附言：“山縣公爵，我因保守秘密，怕招人耳目，故未往見”雲雲。
我將其言回報項城(即袁世凱)，項城喜雲：“得要領了，得要領了。滿洲以外的要求，當然半個字也不能答應他。就是滿洲，俄國所搶去的，他日本都拿去了，他還想要發展，你發展了，我卻癟了。”……
項城又派我一項很難的任務，在二十一條未發生以前，項城叫我聯絡日本浪人，即日本人有相當智識而懷才抑鬱者，揮金與交。數年之間，經我手推薦了若幹人。項城就選定了六七人，最高有每月給五百元者，至少者亦月給二百元。直言之，即我方收買的日本間諜。其事極密，除項城與我外，無第三人知之。項城說：“現在正當緊要關頭，你務必常跟他們聯絡，無論何種情報，是真是假，是虛是實，是大是小，都來報告我。並且你見了他們，應該說什麽話，也要斟酌。你預先來問我，我告訴你”雲雲。我擔負此項任務，即與彼等往來，竭力搜求日本公使館的內部情形，但毫無所得。我將我無能情形，回報項城，請求解除此項任務。項城說：“我所想要知道的，不專指日本使館內部情形，我要知道日本商民之動靜。例如最近來的日本人多，還是回國的日本人多，以及他們為什麽要來，為什麽要走。走時是否把家財一起賣盡，有一去不復返之勢。是否接到日本公使館或領事館的命令，勸他們回國”雲雲。46
袁世凱之所以要隨時了解日本僑民在華的動向，顯然也是為了摸清日方的底線，是虛聲恫嚇還是真的要訴諸武力，以此把握談判的分寸。對於有賀帶回的信息，袁也並不完全相信，隨後又派金邦平等二次前往日本拜訪鬆方，證實有賀所說確實後，才鬆了一口氣。此後袁即讓曾叔度前往有賀長雄處研究日本憲法，曾不願意去，認為這種時候研究什麽憲法，未免迂腐。袁告訴他：“我現在所想知道的，乃是外交真正決裂後，大隈應取何種態度，他能否奏請天皇即日派兵來中國。依日本憲法，天皇必須依他所請出兵呢?還是可以駁回不出兵呢?關鍵在此。你萬不可將此問題涉及“二十一條”，宜用旁敲側擊法，叫他就憲法論上解答問題47。”在得到有賀對“二十一條”交涉失敗後，就憲法而言日本八成不會因此出兵的分析後，袁指示在交涉中持強硬但不激怒對方的方針。由於探得了大隈內閣此次交涉的底細，袁的應對方略使得日方頗為被動，據中國駐日公使陸宗輿電告，“大隈內閣得袁氏復文，驚袁氏之膽大。而未經禦前會議，自己即提出此項要求，遭袁氏回敬一棒，狼狽萬狀。不得已上奏天皇，已開禦前會議”雲雲48。袁的摸底活動，顯然深合“知己知彼”的戰法，故中國雖處於劣勢，但在談判對手麵前起初並未落下風。
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